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應否動用應急資金進行投資？
回答以下四個問題就會得到答案。
除非觀看《飛黃騰達》重播，否則您短期之內應該不會預期聽到「您被解僱了！」這句話，您亦不會預期天台開始出現滲漏，或者是廚房地板下的水管爆裂。可是，這些突發事件是會發生的，有時還會全部一次過發生。
成功跨過財務難關的最可靠方法就是預先作出規劃。這種應變計劃通常涉及持有現金應急基金在事情出現時使用。這確實是明智的方法。您可以在找尋新工作時動用安全網應付生活開支，又或者是動用安全網支付昂貴家居維修費用。在情況變得穩定時，您可以再次儲起儲備，為下一次惡運作好準備。
現金儲蓄跑輸大市
此舉看來似乎十分成熟合理，但有一點卻是例外，在靜待壞事來臨的同時，您存放在高息儲蓄戶口的現金結餘卻跑輸大市。在標普500指數升25%的一年，您為了未雨綢繆而儲起的10,000元或20,000元只有2%回報，可謂難以接受。
儲起現金應急儲蓄的目標相當明顯：您希望在有需要時有現金可供動用，畢竟在您被炒的同一日亦有可能出現大跌市。如果您的應急資金投資在市場之上，您或需要蝕錢沽出才能得到所需現金。對很多人來講，這種風險不值得冒上。
可是，您也許會有不同結果，也許您可以將應急資金用作投資，並將盈利增至最大，同時亦没有損害您在面對意料之外財務難關時存活的機會？
您要問一下自己以下五個問題，就能找出答案。如果答案越多「是」，就代表您對儲起龐大現金結餘的依賴越低。
1.您的工作是否穩定？
意料之外失去收入是應急資金針對的其中一種主要難關，但並不是個個打工仔都會面對的風險。如果符合所有以下因素，那麼您被解僱時無法得到遣散費的機會甚低：
您在一間大公司工作，而公司必須有員工的表現紀錄才能解僱。
您的表現查核顯示您的表現良好。
您並無進行任何不法勾當或蓄意違反公司政策。
您的公司從未削減與您同職級的工作崗位。
想想這些因素如何適用於您的情況。也許您是循規蹈矩的辦公室紅人，但您在過去曾經趕走年資較深員工的細公司工作。如果您具備有市場價值的技能，遣散費就是您在找到下一次機會之前需要得到的東西。
您短期內也許亦需要依靠失業救濟金。救濟金額和資格規定因不同國家而異，但普遍來講，如果您被無故解僱且符合所在國家最低工時規定，那麼您便符合領取福利資格。研究所在國家的規例，核實僱主支付所需失業稅。
2.您是否能夠輕易減少每月開銷？
當您所需生活開支相對收入比率偏低，您就已經具備針對緊急財務事件的內建緩衝。您能否輕易削減生活方式和娛樂開支去釋放更多現金？如果您的工作穩定而答案是「能夠」，您需要快速現金資源的機會較低。
本著了解您所承擔風險種類的精神，如果您想動用應急資金進行投資，那麼請加上每月必要開銷金額。總額會是您的基本生活開支，亦是您失業時每月需要補上的金額。
3.您是否能夠取得廉價現金來源？
即使您的應急資金已用作投資，當您需要現金時您的首選就是出售這些投資，但如果當時並不是出售部分投資組合的好時機，您可以暫時借貸應付差額，那麼個人或房屋資產淨值信用貸款可以作為現金資源。 貸款息率往往遠比息口最低的信用卡更低。
您的廉價現金來源應能足以應付數月基本生活開支，確認汽車和家居保險自付額亦是明智之舉。如果您確實面對真正的危機，在一周內失業同時撞壞汽車，您將會需要現金去應付自付額以及生活開支。此外，亦需要留意醫療保險自付額，因為如果您需要進行緊急手術，醫療保險也許未能彌補費用，直至您達到全年自付額為止。
4.您是否能夠承受高程度風險？
以應急資金進行投資是一種進取策略。上升空間當然會出現，但可能出差池的地方亦不少。應對短期波動市場的壓力，加上一些意料之外災難的費用，也許相當累人。
在市場表現相當強勁的一年，持有15,000元現金與將等額現金用作投資之間的差異也許約為2,000元，這假設儲蓄賬戶利率為2%，而投資增長則為15%，但如果市場稍微下挫，您可能很容易就會損失2,000元。究竟是否值得冒風險，由您決定。
中庸之道
您亦可以採取中庸之道，將應急資金分為現金和投資，而用作投資的資金應投資在能夠於漲價時沽售的交易所買賣資產。交易所買賣基金(ETF)投資大型本地企業，相當多元化且流動性不俗，會是一個不錯的選擇。不要將應急資金投資在房地產、親戚的修車場業務或者是任何無法隨時沽售的金融工具之上。
專家建議保留足以應付三至六個月生活開支的資金作應急資金。如果這正正就是您的目標，可以試試將兩個月生活開支以現金持有，四個月生活開支以經紀賬戶持有，然後如果您的老闆用特朗普的口吻告訴您：「您被解僱了！」，您亦都會擁有現金、一些投資和廉價債務資源維持生活。
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本文所提供的信息僅供一般參考之用，並不構成任何個人化的投資勸誘或建議。作者沒持有以上提及的股票。
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